Investitions- und Finanzierungstheorie

Diese Lehrveranstaltung war für Studierende im Hauptstudium und ist für Bachelor-Studenten als BWL-Wahlpflichtmodul konzipiert. Sie besteht aus 2 SWS Vorlesung und 2 SWS Übung, die selbstständig Vor- und Nachbereitungszeiten erfordern. Die Inhalte der der Lehrveranstaltung Investition und Finanzierung werden vorausgesetzt.

In der Vorlesung werden die wesentlichen Grundzüge der neoklassischen, der neo-institutionalistischen sowie der behavioralistischen Finanzierungs- und Investitionstheorie vermittelt. Zentrale Themen sind die Zusammenstellung optimaler (Wertpapier-)Portfolios, die Preisbestimmung von Wertpapieren sowie die Erklärung bestimmter Institutionen und Verhaltensmuster auf Finanzmärkten.

In der Übung wird der Stoff der Vorlesung vertieft und anhand von Übungsaufgaben veranschaulicht.

Bitte schreiben Sie sich im OPAL-Kurs für Ihr jeweiliges zutreffendes Semester ein! Die entsprechenden Folien (Vorlesung und Übung), sowie weitere News werden nur! im OPAL-Kurs bekanntgegeben.

Ablaufplan der Veranstaltung

Allgemeiner Ablaufplan Vorlesung (Prof. Dr. Horsch)

VorlesungInhalt
1

Einführung

2

Kapitel 1:  
Bewertung von Einzelinvestitionen und Investitionsprogrammen unter Sicherheit

3

Kapitel 2:
Bewertung von Einzelinvestitionen unter Unsicherheit

4

Kapitel 3:
Bewertung von Investitionsprogrammen unter Unsicherheit: Portfolio Selection Theory

5

Kapitel 4:
Bewertung von Wertpapieren unter Unsicherheit: Portfolio Selection Theory und Capital Asset Pricing Model

6

Kapitel 5:
Grundlagen des Portfolio-Management

7Kapitel 6:
Die optimale Finanzierungspolitik
8Kapitel 7:
Grundzüge der theoriegestützten Unternehmensbewertung
9Kapitel 8:
Grundzüge der Optionspreistheorie und ihre Anwendung bei der Finanz- und Realinvestitionsbewertung
10Kapitel 9:
Neo-institutionalistische Investitions- und Finanzierungstheorie
11Kapitel 10:
Behavioral Finance

Allgemeiner Ablaufplan Übung (Hr. Mittelstaedt)

Kapitel/EinheitInhalt
1Grundlagen der Investitions- und Finanzierungstheorie I: 
Finanzmathematik und Statistik
2Grundlagen der Investitions- und Finanzierungstheorie II: 
Begriffsdefinitionen und Fisher-Separation
3Grundzüge der Portfoliotheorie
4Portfolio Selection Theory
5Grundzüge des CAPM
6CAPM und APT
7Portfoliomanagement in der Praxis
8Operating und Financial Leverage sowie Verschuldungsgrad
9Unternehmensbewertung I
10Unternehmensbewertung II
11Optionspreistheorie und Optionsbewertung